Riesgos y logros
Cuánto riesgo usted desea tomar?
El nivel del riesgo que usted puede ser que sea preparado para aceptar depende de cuánto tiempo usted puede atar para arriba el dinero. Si usted tiene tiempo en su lado, usted puede ver sus inversiones a largo plazo. Usted puede poder tomar relativamente más riesgo a cambio del potencial de vueltas más altas. Sin embargo, es importante recordar que esta clase de inversión está para el largo plazo. Al invertir, usted toma calculaba riesgos para aumentar su ocasión de conseguir vueltas más altas en su dinero, especialmente a largo plazo (dinero que usted puede permitirse a para confiar por cinco años o más).
MANEJO DE SU RIESGO DE LA INVERSIÓN
Dependiendo de la naturaleza de la inversión, el tipo de
riesgo de la inversión variará.
Usted no puede eliminar riesgo cuando usted invierte, pero usted puede
entenderlo y tomar medidas para guardarlo en los niveles aceptables. Miremos
seis tipos de riesgo de la inversión y algunas maneras de atenuarlas.
- Riesgo de mercado: Una acción se levantará o caerá en precio en respuesta al sentimiento del inversionista o cambios en las fortunas de la compañía o de la industria que es pulg.
- Riesgo de tipo de interés: Cuando se levantan los tipos de interés, las inversiones de la renta fija (tales como enlaces) pierden valor. (Por supuesto, los tipos de interés de levantamiento aumentan el coste de hacer el negocio para la mayoría de las compañías tales como nosotros y pueden también, de tal modo, levantar riesgo de mercado.)
- Riesgo de la inflación: La inflación de levantamiento puede erosionar el valor de la renta y/o de los activos.
- Riesgo del crédito o de defecto: Cuando un prestatario no puede compensar un préstamo, alguien pierde el dinero.
- Riesgo de la modernidad o de intercambio: Si el valor del euro se levanta en lo referente a otras modernidades, el valor de las partes de la acción extranjera traduce a un número más pequeño de euros en la Europa. Para los inversionistas que llevan a cabo esas partes. Ponga otra manera, un euro “fuerte” puede comprar más mercancías, incluyendo la acción. Inversamente, si el euro baja en lo referente a otras modernidades, el valor de las subidas comunes de las partes, como más euro “débil” es necesario comprar una cantidad dada de acción.
- Riesgo de la sincronización: Siempre que usted haga una inversión, usted está apostando que su valor no ha enarbolado ya, que mienten días mejores a continuación.
Estrategias de la reducción del riesgo
Diversifique. Los consejeros financieros convienen generalmente que la mayoría de los tipos de riesgo se pueden manejar por la diversificación que divide euros de la inversión entre diversas industrias, países, y las clases del activo (oro, bolsa, propiedades inmobiliarias, producto petroquímico, etc.). “Separar el riesgo” con la diversificación ayuda al amortiguador el impacto que los problemas en una inversión pudieron tener en una lista.
Considere un fondo mutuo largo-corto
Durante el mercado de toro de los años 90, la inversión en
alto-beta, o de riesgo elevado, la acción y fondos mutuos llegó a ser
extremadamente popular porque esas áreas del
mercado ofrecieron generalmente vueltas más altas. Entonces vino, el mercado de
oso de 2000-2002, que abundante demostró la desventaja de la inversión
alto-beta tanta antes de la acción del alto-vuelo y los fondos mutuos
experimentaron declinaciones de precio escarpadas.
Hoy, el objetivo primario de muchos inversionistas es manejar riesgo mientras
que alcanza las vueltas mejor. La asignación del activo está desempeñando un papel
prominente en estrategias de los inversionistas las', porque potencialmente
produce vueltas riesgo-ajustadas mejoradas. Otra medida que los inversionistas
pueden tomar para realzar su riesgo de lista/relación de vuelta es invertir en
un fondo mutuo largo-corto.
El el largo y corto de fondos mutuos
largo-cortos
los fondos mutuos Largo-cortos, también referidos comúnmente como
absoluto-vuelven los fondos, ofrecen un universo ampliado de la inversión con
respecto a los fondos largos-solamente, debido al hecho de que incluyen de
largo y las posiciones cortas.
Las posiciones largas implican el poseer de seguridades, que significa que la
lista del
inversionista beneficiará si se levantan los precios de las seguridades y será
afectada negativamente si declinan.
Inversamente, la tenencia de posiciones cortas, conocida como “poniendo en cortocircuito” almacena,
implica el vender de las seguridades prestadas que se deben comprar más
adelante detrás y volver a sus prestamistas. Con esta estrategia, una lista
beneficiará si los precios de las seguridades prestadas declinan y estará
lastimada si se levantan. La acción que pone en cortocircuito puede aumentar el
riesgo de un inversionista debido al potencial para las pérdidas ilimitadas si
los precios continúan levantándose. los fondos Largo-cortos pueden invertir en
alguna acción que los encargados de lista crean entren para arriba en precio
así como la
otra acción que piensan entrarán abajo en precio. Esta flexibilidad permite la
oportunidad para que los fondos alcancen resultados positivos en ambas
situaciones.
Sea paciente. La investigación por Ibbotson Chicago-basado Associates, Inc., demuestra que las vueltas muy altas de la bolsa ocurren solamente sobre períodos cortos. Por otra parte, las pérdidas desaparecen casi totalmente los períodos que sostienen de diez años del excedente, y desaparecen sobre 20 años que llevan a cabo períodos. El mensaje: para reducir riesgo, invierta para el largo plazo.
Salte adentro gradualmente. La inversión del Lump-sum puede producir vueltas espectaculares - si su sincronización correcta. Ése es un grande “si.” Pocos inversionistas profesionales “miden el tiempo constantemente” del mercado correctamente, y los inversionistas individuales son notorios para la sincronización él incorrectamente, compra en droves en las tapas del mercado y venta en droves en los fondos del mercado. Para la mayoría de los inversionistas, el Euro-coste que hace un promedio invirtiendo una cantidad fija de dinero sobre, por ejemplo, una base mensual proporciona un acercamiento disciplinado que pueda reducir riesgos de la inversión y mejorar vueltas a largo plazo.